USD tăng khi căng thẳng Trung Đông gây áp lực lên giá vàng

Đồng USD khởi đầu tuần với đà tăng khi nhà đầu tư tập trung vào căng thẳng tại Trung Đông và giá dầu đi lên. Diễn biến này có thể tạo thêm áp lực ngắn hạn lên giá vàng, trong bối cảnh dòng tiền tìm đến tài sản trú ẩn bằng USD và thị trường chuẩn bị cho quyết định lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed).

Chỉ số USD Index được hỗ trợ bởi cả yếu tố địa chính trị lẫn dữ liệu kinh tế Mỹ. Trong khi đó, dầu Brent vượt mốc 117 USD/thùng do thị trường lo ngại hoạt động quân sự giữa Mỹ, Israel và Iran có thể được nối lại.

Diễn biến chính trên thị trường tiền tệ

Báo cáo từ Fed Dallas cho thấy chỉ số sản xuất tăng từ 9,8 điểm trong tháng 9 lên 13,4 điểm trong tháng 10, cao hơn dự báo 7 điểm. Dữ liệu tích cực góp phần củng cố sức mạnh của đồng bạc xanh, dù tâm điểm chính vẫn là tình hình Trung Đông và tác động của giá dầu lên kinh tế toàn cầu.

Saudi Arabia, Pakistan và Thổ Nhĩ Kỳ đang tìm cách thúc đẩy đối thoại, nhưng thị trường chưa đánh giá cao khả năng các nỗ lực này sớm tạo ra kết quả rõ rệt. Nếu USD Index duy trì trên đường trung bình động 50 phiên tại 101,83, vùng 102,35-102,50 sẽ là mục tiêu kháng cự kế tiếp. Ở chiều ngược lại, vùng 101,50-101,65 là hỗ trợ gần, thấp hơn là 100,85-101,00.

EUR/USD suy yếu dù chỉ số môi trường kinh doanh Ifo của Đức tăng từ 89,9 lên 90,2 điểm, nhỉnh hơn dự báo 90 điểm. Cặp tiền này đang kiểm tra vùng hỗ trợ 1,1175-1,1190; nếu xuyên thủng, vùng 1,1100-1,1115 có thể được chú ý.

GBP/USD giảm sau khi không thể vượt vùng kháng cự 1,3385-1,3400 và lùi về đường trung bình động 50 phiên tại 1,3335. Việc đóng cửa dưới mốc này có thể đưa cặp tiền về vùng 1,3285-1,3300. USD/CAD cũng tăng khi nhà đầu tư lo ngại giá dầu cao làm suy yếu tăng trưởng toàn cầu, từ đó gây bất lợi cho các đồng tiền gắn với hàng hóa, trong đó có CAD.

Ý nghĩa với giá vàng / XAUUSD

USD mạnh thường tạo sức ép lên vàng được định giá bằng đồng bạc xanh, bởi kim loại quý trở nên đắt hơn đối với người nắm giữ các đồng tiền khác. Trong phiên này, yếu tố hỗ trợ vàng đến từ căng thẳng địa chính trị, nhưng dòng tiền trú ẩn có thể ưu tiên USD nếu thị trường lo ngại rủi ro lan rộng và thanh khoản.

Giá dầu tăng cũng tạo ra hai tác động trái chiều đối với XAUUSD. Một mặt, rủi ro lạm phát và bất ổn tại khu vực Trung Đông có thể củng cố nhu cầu phòng vệ. Mặt khác, nếu lợi suất trái phiếu Mỹ tăng cùng kỳ vọng Fed duy trì chính sách thận trọng, chi phí cơ hội nắm giữ tài sản không sinh lãi như vàng sẽ cao hơn. Thị trường vì vậy có thể tiếp tục phản ứng nhạy với các biến động của USD và lợi suất.

Diễn biến này tương đồng với bối cảnh được đề cập trong phân tích XAUUSD trước tuần Fed, khi nhà đầu tư cùng lúc theo dõi đồng USD, lợi suất và các tín hiệu chính sách.

Điều cần theo dõi

• Khả năng USD Index giữ trên đường trung bình động 50 phiên tại 101,83 và phản ứng tại vùng kháng cự 102,35-102,50.
• Diễn biến dầu Brent cùng các thông tin mới về nỗ lực đàm phán liên quan đến căng thẳng Trung Đông.
• Biến động của lợi suất trái phiếu Mỹ, đặc biệt sau khi lợi suất kỳ hạn 2 năm vượt 4,70% còn lợi suất 10 năm lùi dưới 4,98%.
• Quyết định lãi suất của Fed dự kiến được công bố ngày 28/10, sự kiện có thể làm gia tăng biến động trên thị trường tiền tệ và XAUUSD.

📲 Nhận tin nhanh và lịch kinh tế trong ngày: Tham gia nhóm Telegram Vàng 24h

Nguồn tham khảo: FXEmpire Forecasts. Bài viết được biên tập lại bởi Vàng 24h; không phải khuyến nghị đầu tư. Ảnh bìa: רוני קניגסברג / Wikimedia Commons, CC BY 2.5.